Понятие спреда — одно из ключевых для тех, кто хочет зарабатывать на бирже. Это слово происходит от английского spread, то есть «разница» или «распространяться». Спред — это разница между ценой продажи актива и ценой его покупки в один момент времени. Разберемся с тем, что такое спред в торговле, откуда он берется и как его использовать на примере стоп-заявок в терминале QUIK.
Можно ли уменьшить спред
Каждый трейдер должен стремиться к снижению издержек, а спред — одна из них. Как его уменьшить? Один из вариантов — выбрать брокера с подходящими для вас условиями.
Сразу оговоримся — совсем без спреда нельзя, брокеры тоже люди и хотят зарабатывать. Но чтобы их заработок не мешал вашему, нужно понимать, как строится спред. Выделяют три его типа:
- фиксированный (Fixed). Этот спред постоянен вне зависимости от условий рынка;
- условно-фиксированный (или спред с расширением). Размер спреда формально фиксирован, но он может измениться в одностороннем порядке — просто по желанию брокера;
- плавающий (Varible). Размер спреда зависит от акции и ситуации на рынке, в частности от объемов конкретного актива, выставленных на продажу. Более наглядно разницу между фиксированным и плавающим спредом вы можете увидеть на иллюстрации.
На практике брокерами чаще применяется последний вид спреда. Иногда брокеры предлагают условно-фиксированный спред — лучше держаться от них подальше, потому что такой спред на бирже будет работать против вас и увеличиваться в самый неподходящий момент. Несмотря на то, что условия полуфиксированного спреда могут казаться более выгодными, не стоит работать с такими брокерами. Фиксированный спред подходит лишь для торговли краткосрочными позициями, и то не всегда оказывается выгодным.
Размер плавающего спреда зависит от ситуации на рынке. Чем меньше активность по заданной позиции, тем выше будет спред. Поэтому для его уменьшения стоит торговать в периоды оптимальной активности.
Как выбрать брокера с наименьшим спредом
Вы могли видеть предложения брокеров с «нулевым» спредом. Такие брокерские компании существуют и зачастую не являются мошенниками — отсутствие спреда представляет собой лишь рекламный ход. Брокер просто будет зарабатывать по-другому — с помощью увеличенной комиссии или других сборов. Выгодна ли такая стратегия лично вам — решайте сами.
Чтобы определиться, спред какого брокера вам выгоднее, обращайте внимание:
- на минимальный спред. Некоторые брокерские компании называют его «обычным», хотя это не совсем верный термин — обычный спред значительно выше минимального;
- границы спреда. Мало какие конторы указывают жесткие границы, в пределах которых может колебаться спред. Если они есть — это большой плюс;
- формулировки ситуаций, когда брокер может вмешаться и изменить размер спреда. Как правило, они очень размытые, но если вы видите в условиях брокера четкое определение такой рыночной ситуации — это хорошо;
- наличие посредников. Тут все просто — чем больше организаций стоит между брокером и биржей, тем выше будут стоить его услуги для вас. Это отразится и на размере спреда.
Что такое защитный спред в торговом терминале
Защитный спред, в отличие от спреда обычного, определяется не брокером, а трейдером. Защитный спред на бирже — это снижение цены продажи или завышение цены покупки таким образом, чтобы ваше предложение автоматически становилось самым выгодным на рынке. В терминале (например, QUIK) он неотделим от понятия стоп-заявки, поэтому быстренько обозначим и его.
Стоп-заявка — это лимитированная заявка, которая создается заранее и содержит некоторые условия, при наступлении которых она передается на биржу. Один из видов стоп-заявок — это тейк-профит. Заявка тейк-профит — это приказ терминалу закрыть сделку при достижении определенного уровня прибыли для трейдера. Например, вы купили акции некой компании по цене 2300 рублей. Вы ожидаете, что котировки поднимутся до 2400 рублей, и в этот момент хотите продать свои акции и получить прибыль. Но сидеть круглыми сутками у монитора и проверять текущие цены — это слишком энергозатратно. Так что вы устанавливаете в торговом терминале тейк-профит, равный 2400, и идете по своим делам. Когда цены на акции поднимутся до этого уровня, терминал автоматически закроет сделку. Это же работает и для покупки — если вы ожидаете снижения цены, вы можете указать более низкую стоимость актива, нежели текущую, в своей заявке тейк-профит, и система сама купит акции, когда они перейдут эту границу.
Чтобы лучше прогнозировать движение цен, советую ознакомиться со статьей: «Индикатор Moving Average«.
При чем же здесь спред? А вот при чем: защитный спред устанавливает опережающее отклонение цены — он действует на предупреждение и позволяет сделать заявку более выполнимой и быстро закрывающейся. Когда условие стоп-заявки исполняется, терминал предлагает рынку ваш актив (будь то акция или деньги) чуть выгоднее, чем конкуренты. Так вы обеспечиваете себе большую вероятность моментального закрытия сделки.
Как выставить Take profit в QUIK
Заявки Take profit открываются в QUIK через окно стоп-заявок (оно доступно из контекстного меню поля стакана и из панели инструментов).
Далее все просто — выбираете тип стоп-заявки (тейк-профит в нашем случае), покупку или продажу актива и границу стоимости. Устанавливая тейк-профит в терминале, вам стоит также указать размер защитного спреда. Помимо него, нужно будет установить отступ — это предел снижения цены от достигнутого максимума.
Это звучит немного запутанно, поэтому приведем пример. Вы хотите продать акции по тейк-профиту, равному 100. Сейчас цена — 90 рублей. Вы устанавливаете отступ, равный 3, и защитный спред, равный 2. Цена начинает подниматься и вскоре составляет уже 100 рублей. Но пока цена растет, заявка на продажу не выставляется — иначе вы бы потеряли часть прибыли. Цена продолжает расти и доходит до 115 рублей. Затем ее рост обрывается, и она падает до 110 рублей. Разница между достигнутым максимумом (115) и текущей ценой (110) больше, чем отступ (который у нас равен 3), поэтому система формирует заявку на продажу. Чтобы быстрее продать акцию, система применяет защитный спред и уменьшает текущую рыночную цену (110) на размер спреда (2). Итак, сделка закроется за 108 рублей.
Как выставить стоп-заявки в QUIK на примере Stop loss
Стоп-лосс — это тип стоп-заявок, которые ограничивают ваш максимальный убыток. Это можно понять и по названию, ведь stop loss означает «остановить потери». Их задача — защитить вас от чрезмерно больших убытков из-за колебаний цен. Торговать на волатильном рынке без стопов крайне не рекомендуется!
Рекомендую прочитать статью: «ММ: торговля на весь капитал«.
Стоп-лосс подразумевает установку предельных неприбыльных значений цены, при достижении которых позиция закрывается. Приведем пример — вы хотите продать акцию, купленную за 200 рублей, но подозреваете, что цены на нее будут только падать. Чтобы продать актив и не потерпеть чрезмерно большие убытки (предположим, что для вас убыток в 50 рублей с акции является приемлемым), вы устанавливаете стоп-лосс в размере 150 рублей. Стоп-лосс отлично работает в паре с тейк-профитом — вы закрываете позицию либо с большой выгодой, либо с минимальными убытками.
Если вы хотите выставить заявку стоп-лосс, в QUIK это делается через оформление заявок стоп-лимит. Итак, снова открываем окно стоп-заявок (F6 или контекстное меню позиций), но на этот раз выбираем тип заявки — стоп-лимит. Вы увидите окно, как на скриншоте ниже.
В поле «стоп-лимит, если цена» вы указываете допустимые показатели цены. Для позиций лонг этот показатель должен быть ниже текущей рыночной цены, а для позиций шорт — выше. И это все! Как видите, формирование заявки стоп-лосс намного проще, чем тейк-профит.
Как быстро выставить стоп-заявку
Скорость нередко оказывается определяющим навыком для трейдера — кто успел, тот и получил максимальную прибыль. Поэтому нужно уметь выставлять заявки быстро. В терминале QUIK для этого используются горячие клавиши:
- F6 позволяет быстро открыть окно стоп-заявок;
- Alt+F6 моментально закрывает стоп-заявку по текущим рыночным условиям. Это полезно, если вы уверены, что условия вашей стоп-заявки в ближайшее время не будут достигнуты;
- Ctrl+A позволяет редактировать неисполненную стоп-заявку;
- Ctrl+D уничтожает неисполненную заявку. Этого можно также добиться, дважды нажав правой кнопкой мыши по стоп-заявке.
Теперь вы лучше знакомы с понятием спреда, знает, что такое спред в торговле на бирже и способны выбрать брокера на основании этих сведений. Применяя эти знания на практике, вы сможете снизить свои издержки. Узнали ли вы что-то новое? А может, хотите рассказать историю из практики? Поделитесь своим опытом в комментариях и перешлите статью друзьям — возможно, она окажется полезной и для них.
