Основы торговли на бирже: советы для начинающих

После эпидемии коронавируса очень многие люди задумались об альтернативных вариантах заработка. Работа по найму оказалась не столь надежной, как хотелось бы, и для поддержания достойного уровня жизни нужно искать другие финансовые возможности. Одними из альтернатив наемному труду оказались трейдинг и инвестирование. Что это за вид заработка и почему он так привлекает людей? В этой статье я разберу основные аспекты труда трейдера и инвестора, а также разницу между этими двумя работами. Я рассмотрю некоторые мифы о трейдинге и инвестициях, которые могут сбивать с толку и внушать ложные надежды, а также дам несколько советов новичкам. Давайте же начнем с основ.

Что такое торговля на бирже и как она происходит

Биржа — это площадка, где происходит организованная торговля некими активами. На бирже люди и организации покупают и продают активы, подчиняясь правилам этой конкретной биржи. К правилам обычно относятся:

  • списки торгуемых инструментов (на некоторых биржах торгуются только ценные бумаги, на других можно встретить сырье вроде сахара или пшеницы, на третьих — исключительно акции). На Московской бирже торгуются ценные бумаги, валюта и вещественные товары. Далее в статье мы будем говорить только о торговле ценными бумагами;
  • списки брокеров, которые имеют доступ к этой бирже (о брокерах чуть ниже);
  • требования к эмитентам (компаниям, выпускающим акции). Не каждая компания может продавать свои акции на бирже. Руководству биржи выгодно, чтобы на ней торговались только надежные компании, поэтому оно ограничивает доступ эмитентов к торгам;
  • расписание торгов. На большинстве бирж торги происходят не круглосуточно, а в четко обозначенное рабочее время. Например, на Московской бирже торги приостанавливаются на ночь, на выходные и на праздники. Если оставить заявку в нерабочее время, она зафиксируется, но будет исполнена только с началом рабочего дня.

Почитать о расписании Московской биржи вы можете в статье: «Режим работы Московской биржи».

Под торговлей на бирже понимают упорядоченные торги активами. В отличие от внебиржевой торговли, на бирже все сделки происходят по стандартизированной процедуре, а прямое общение между продавцом и покупателем в большинстве случаев исключается. Трейдеру или инвестору нет нужды вникать в особенности процедуры, поскольку он видит только «пользовательский» интерфейс. Но имейте в виду, что сделки стандартизированы так, что вероятность мошенничества на бирже стремится к нулю.

Роль брокера

Как обычному физическому лицу получить доступ к торгам на бирже? По закону торговать на бирже могут только аккредитованные юридические лица. Чтобы стать трейдером или инвестором, вам нужно обратиться к одному из них — к брокеру. Брокер будет вашим посредником в торговых отношениях на бирже. Работу с брокером можно схематично представить в виде такого алгоритма:

  1. Физическое лицо открывает брокерский счет и кладет на него деньги.
  2. Клиент брокера выбирает актив, который хочет купить, и сообщает брокеру, сколько единиц актива он желает приобрести.
  3. Брокер за деньги со счета клиента покупает актив.
  4. Актив хранится на счету клиента и принадлежит ему.
  5. При желании клиент может так же через брокера продать принадлежащие ему активы. В этом случае деньги от продажи поступят на брокерский счет.

Брокеры работают не бесплатно. За свои услуги они берут комиссию. Размер комиссий разный у каждой брокерской конторы. Большинство брокеров взимают комиссию за проведение операций купли-продажи, вывод средств и обслуживание счета.

Брокер не имеет доступ ко всем биржам мира сразу — он обычно специализируется на одной–двух. На сайте биржи вы можете узнать, с какими брокерами она сотрудничает, чтобы не отдать деньги мошенникам. Например, вот список брокеров, которые имеют доступ к Московской бирже.

Клиент может отправлять свои заявки брокеру по-разному: по телефону, через сайт, через приложение… Люди, которые занимаются трейдингом всерьез, обычно пользуются для этого торговыми терминалами — это программы, которые демонстрируют котировки в реальном времени и позволяют создать заявку, которая будет автоматически принята в работу брокером. В торговых терминалах удобно вести аналитическую деятельность — к графикам можно применять специальные индикаторы, которые помогают прогнозировать цену на актив. Если вы хотите торговать на бирже для собственной прибыли, вам нужно научиться прогнозировать цены активов. Именно на этом умении строится успех трейдера и инвестора.

Если вас интересует комплексное обучение торговле на бирже, познакомьтесь с моей учебной программой.

Как совершаются сделки

Зарегистрировавшись у брокера, вы получаете доступ к бирже. Вы можете не только смотреть, какие активы продаются и по какой цене, но и участвовать в торгах. Сделка совершается, когда покупатель и продавец приходят к соглашению в цене. Как это происходит? На бирже — автоматически. Есть два пути:

  • Покупатель хочет купить акции компании А. Ему нужно указать, за какую сумму он готов их приобрести, то есть открыть заявку с конкретной ценой. Как только появляется подходящее предложение, сделка совершается. Если указать заниженную цену, то сделки можно и не дождаться — никто не захочет продавать актив по слишком низкой цене, когда на рынке есть множество желающих купить его подороже.
  • Второй вариант — более быстрый и надежный. Вместо того чтобы указывать конкретную цену, покупатель просто заявляет: «Хочу купить акции А по самой выгодной для меня цене». Такие сделки, как правило, совершаются моментально — покупателю просто продается самый дешевый вариант этих акций.

Аналогично это работает и в обратную сторону с продавцом.

Сколько времени нужно, чтобы научиться зарабатывать на бирже

Предположим, что вы вообще ничего не знаете о бирже. Сколько времени вам нужно, чтобы научиться там зарабатывать на жизнь?

Это очень индивидуальный показатель, но в среднем на изучение теоретической основы уходит около 30–40 часов учебы. За это время вы сможете изучить самые базовые механизмы рынка, понять, как формируется цена на актив, изучить работу в торговом терминале.

После этого вы можете перейти к практике на демо-счете и освоению более сложных особенностей рынка. Работа на демо-счете не принесет прибыли, но и от убытков вы будете защищены. Освоившись на учебном счете (обычно это занимает 1–3 месяца), можно переходить к работе с настоящими деньгами. Если вы планируете заниматься инвестициями, лучше увеличить срок обучения на пару месяцев.

Еще раз укажу — кто-то учится быстрее, кто-то медленнее. Определяйте, готовы вы к бирже, не по времени, проведенному за учебой, а по личным ощущениям. Если вы чувствуете себя более-менее уверенно на демо-счете и разработали устойчивую стратегию, можно переходить к реальным торгам.

О том, что такое демо-счет и как с его помощью учиться трейдингу, читайте в статье: «Как эффективно использовать демо-счет в трейдинге».

Основные способы заработка на бирже

Биржа — это огромная финансовая система, где есть масса возможностей для заработка. Давайте рассмотрим наиболее распространенные способы получить доход от работы с ценными бумагами.

Трейдинг

Трейдингом называют торговлю, нацеленную на получение прибыли от разниц цен. Возможно, вам знакомо слово «спекуляции» — вот это и есть трейдинг. Вы покупаете актив по дешевке, дожидаетесь его подорожания и продаете. Можно делать наоборот — брать у брокера дорогой актив в долг и продавать его, дожидаться падения цен, снова выкупать актив и возвращать его брокеру.

Заниматься трейдингом можно фактически с любыми инструментами: акциями, фьючерсами, даже облигациями. Разница в доходности. Чем более волатилен актив (то есть чем сильнее колеблется цена на него), тем больше потенциальная прибыль. Поэтому трейдинг облигациями не очень распространен — облигации обладают относительно устойчивой стоимостью, и спекулировать на них не очень-то выгодно. Акции — универсальный вариант. Он в меру рискован, в меру доходен. Именно с акций стоит начинать новичкам. Фьючерсы могут дать больше прибыли, но это очень нестабильный актив, и начинающим трейдерам лучше не рисковать с ним.

Дивиденды

Владелец акций имеет право на дивиденды. Размер дивидендов определяется руководством компании. Чтобы получать с дивидендов приличную сумму каждый месяц, нужно собрать очень большой пакет акций и потратить на него миллионы рублей, если не больше. Впрочем, дивиденды могут быть очень приятным дополнением и хорошим источником пассивного дохода. Трейдеры обычно не рассчитывают на дивиденды — это дело инвестора.

Купоны

Если за акции периодически выплачивают дивиденды, то за облигации — купоны. Вкратце поясню: облигации представляют собой долговые обязательства. Купон — это процент по долгу, который регулярно выплачивается до даты погашения облигации. В дату погашения владелец облигации получает сумму, равную ее номиналу. Купоны, как и дивиденды — это статья доходов инвестора.

Подробнее об облигациях и правилах работы с ними читайте в статье: «Заработок на облигациях: реальные стратегии с расчетом доходности».

Кто такой трейдер и как он работает

Трейдер — это человек, который зарабатывает на спекуляции активами на бирже. Чуть выше вы уже прочитали об особенностях трейдинга. Основа стратегии — это получить прибыль от разницы цен. Купить подешевле, продать подороже, и наоборот. Звучит довольно просто, но на практике это занятие требует огромного количества знаний, аналитического мышления и многих других важных качеств. К сожалению (или к счастью), далеко не каждый может стать трейдером, тем более успешным.

Трейдеру не так важно знать, что будет с компанией через год и более. Для него гораздо важнее краткосрочные колебания цены. Многие трейдеры торгуют внутри дня — это означает, что они покупают и продают актив в течение одного торгового дня. Для такой торговли обычно применяются методы технического анализа. Эти методы помогают найти закономерность в движении цены и спрогнозировать ее дальнейшее движение. Теоретически трейдер может торговать даже не зная название компании или отрасль, в которой она работает — вся нужная ему информация заключена в истории колебания цен.

Необходимые качества для трейдинга

Трейдинг — это работа на самого себя, поэтому здесь крайне важна самодисциплина. Но это не единственное важное качество для трейдера. Еще вам потребуется:

  • Стрессоустойчивость. Торговля на бирже сопряжена с высоким уровнем стресса, который многие новички попросту не выдерживают.
  • Хладнокровие. Если трейдер от малейших колебаний цены не по прогнозу начинает паниковать и менять стратегию, ему не добиться успеха на бирже.
  • Приспособляемость. С другой стороны, уперто торговать по стратегии, которая показала свою несостоятельность, ненамного лучше. Нужно уметь вовремя признавать свои ошибки и изменять тактику торговли.
  • Обучаемость. В трейдинге вам придется учиться постоянно. Даже трейдеры с опытом 10+ лет продолжают совершенствовать свой навык, узнают важные данные об отраслях и особенностях производства, знакомятся с новыми экономическими тенденциями. Я уже не говорю про огромный массив информации, который нужно усвоить, чтобы приступить к работе на бирже. Если вы не готовы учиться на протяжении жизни — лучше откажитесь от трейдинга прямо сейчас.
  • Умение анализировать. Ключевая задача трейдера — определить дальнейшее движение цены актива. Если вы на это не способны, то ни о каком успехе не может быть и речи.

Сколько может зарабатывать трейдер

Представьте, что вы, будучи трейдером, спрогнозировали подъем цен на акции Газпрома — сейчас они стоят 90 рублей, а через неделю должны стоить около 95 рублей. Если у вас на брокерском счете есть 9 000 рублей, то вы можете купить максимум 100 акций. В благоприятном случае (если ваш прогноз окажется верным), вы, дождавшись подъема цены и продав акции, получите прибыль в объеме 5 * 100 = 500 рублей. Но если у вас на счете не 9, а 90 тысяч? Возможная прибыль также увеличивается — вы можете купить в 10 раз больше акций, и доход увеличится пропорционально до 5 000 рублей.

На практике трейдер никогда не вкладывает весь свой капитал в один актив. Но я привожу упрощенный пример, чтобы новичкам было понятнее, от чего зависит заработок трейдера.

Размер заработка трейдера зависит в первую очередь от размера его капитала. Если у вас есть возможность торговать на 100 тысяч рублей, то ваш потенциальный доход будет значительно выше, чем у трейдера с 10 тысячами в кармане. Обратите внимание — я пишу «потенциальный доход», потому что на деле большой капитал не гарантирует финансовый успех. Если вы разработаете неверную стратегию и будете упорно совершать ошибки в торгах, большое число на брокерском счете вам не поможет.

Доходность трейдера может варьироваться от 20 до 80% годовых. Она зависит от множества факторов:

  • точность прогнозов;
  • психологическая подготовка (в трейдинге очень важную роль играет хладноковие и умение справляться со стрессом);
  • форс-мажоры (иногда даже самая хорошая стратегия может споткнуться о какой-либо форс-мажор, разрушающий экономику целой отрасли);
  • умение приспосабливаться;
  • аналитические навыки и так далее.

Ни я, ни любой другой наставник не сможет вам точно сказать, сколько прибыли вы получите от торговли на свой капитал. А огромный разброс прибыли у миллионов трейдеров не позволяет собрать точную статистику. Потолка нет — но нет и минимума. Новички за месяц часто получают прибыль около 1000 рублей, если не меньше. Крупнейшие трейдеры умудряются получать на торгах миллиарды долларов.

Многих новичков интересует вопрос, сопоставим ли заработок трейдера со средней зарплатой. Отвечу — да, при должном усердии вы сможете получать и аналог медианной зарплаты, и куда бо́льшие суммы от трейдинга. Но не спешите бросать работу, если вы собрались посвятить себя торгам на бирже. Во-первых, вы не можете быть уверены, что это дело вам придется по душе, пока не попробуете. Во-вторых, чтобы начать получать приличную прибыль от торгов, вам потребуется опыт и время.

Вот несколько советов начинающим трейдерам:

  • Не ожидайте серьезной прибыли в первые несколько месяцев. 10 тысяч рублей — это уже очень неплохо для новичка.
  • Не кладите весь свой капитал на брокерский счет сразу. Желая таким образом умножить свою прибыль, вы рискуете вместо этого потерять все свое состояние.
  • Избегайте наставников и коучей, которые обещают 100 тысяч и более дохода в первые полгода трейдинга. Такого попросту не бывает, а «преподаватель» просто хочет нажиться на вашей доверчивости.

Кто такой инвестор и чем он занимается

Инвестор предпочитает не спекулировать, а закупать активы на долгие годы и получать в основном пассивную прибыль. Инвестор вкладывает деньги в акции и облигации, хранит их у себя, получает дивиденды и купоны. Затем при желании он может продать активы и/или купить новые.

В отличие от трейдера, инвестор не уделяет внимание краткосрочным колебаниям, которые длятся день или даже неделю. Инвестору гораздо интереснее долгосрочное движение цены — от года и более. Для такого прогноза обычно используются методы фундаментального анализа. Инвестору важно знать историю компании, ее репутацию, ее планы на ближайшие годы, а также особенности отрасли.

Как работают инвесторы

Основная работа инвестора — это составление инвестиционного портфеля. Многие состоятельные люди, не разбирающиеся в особенностях акций и облигаций, просто заказывают инвестиционный портфель у финансового советника за гонорар. Если у вас есть приличная сумма денег, вы не готовы много учиться, но не хотите оплошать, возможно, этот вариант хорош и для вас на первых порах.

Инвестиционный портфель должен быть составлен таким образом, чтобы риски и доходность были сбалансированы по вашему желанию. Чем выше риск, тем выше потенциальный доход. Низкорисковые портфели предлагают малый заработок, но с очень большой вероятностью. Высокорисковые — наоборот, возможность получить большую сумму, но не наверняка.

Для снижения риска обычно используют прием диверсификации. Это означает, что вы распределяете свой капитал между различными инструментами. Например, инвестор может купить акции только газовой отрасли. Но гораздо безопаснее с точки зрения инвестиционных рисков будет приобрести газовые, транспортные, энергетические, информационные и банковские акции, нежели только газовые.

Портфель не составляют один раз и на всю жизнь. Его нужно регулярно (примерно раз в полгода) балансировать, чтобы контролировать риски.

Подробно о ребалансировке инвестпортфеля читайте в статье: «Ребалансировка инвестиционного портфеля от А до Я».

Сколько зарабатывают инвесторы

Как и в случае с трейдерами, на заработок инвесторов влияет множество факторов, и размер капитала — первый из них. Чем больше у вас денег для инвестиций, тем больше ваш потенциальный доход. Второй важнейший фактор — это стратегия инвестора. Средняя доходность инвестора ниже, чем у трейдера — как правило, она колеблется в диапазоне 5–15%.

Дивиденды

Факт выплаты дивидендов и их размер зависит от решения руководства компании. Но не стоит бояться, что директора будут жалеть денег акционерам. Приличный уровень дивидендов — это эффективный способ привлечь новых инвесторов, так что в конечном счете хорошие выплаты играют на руку компании.

У каждого эмитента есть установленная дата и частота выплаты дивидендов. Инвесторы обычно подбирают акции таким образом, чтобы дивиденды выплачивались равномерно в течение года — просто так удобнее.

Облигации федерального займа

Облигации, в отличие от акций — это срочный инструмент. Из-за этого инвестору приходится регулярно обновлять свой пакет облигаций — когда старые истекут, нужно закупить новые.

Наиболее распространены ОФЗ — облигации федерального займа. Это долговые бумаги, которые принадлежат государству. Когда вы покупаете такую облигацию, государство становится вашим должником и выплачивает вам проценты в виде купонов. Если вы держите облигацию у себя до срока погашения (а инвесторы обычно так и делают), то вы также получите номинал облигации. Обратите внимание — номинал облигации и ее цена на бирже обычно не совпадают, и это нормально!

Купоны, как и дивиденды, выплачиваются в установленные дни. Российские ОФЗ обычно выплачивают купоны раз в полгода. Разные облигации выплачиваются в разные месяцы, так что здесь, как и с акциями, можно собрать портфель, который будет приносить более-менее равномерный доход в течение года.

Кем быть выгодней: трейдером или инвестором

Давайте предположим, что есть два человека (пусть Миша и Маша) с одинаковым размером капитала. Миша решает стать трейдером, а Маша — инвестором. Если они будут одинаково успешно справляться со своей работой, то Миша быстрее получит серьезный доход. С другой стороны, Маша потратит очень мало времени на формирование инвестиционного портфеля, что позволит ей активнее заниматься другими делами, и получит солидную прибыль в будущем. Итак:

  • Если вы хотите быстро получить доход и готовы потратить на это много времени и сил, займитесь трейдингом.
  • Если вы готовы подождать и не можете уделить много времени бирже, то инвестиции — ваш вариант.

Полезные советы и рекомендации для новичков

Пожалуй, самый важный совет, который я хочу дать новичкам — не верьте тем, кто обещает вам золотые горы с минимумом усилий. Торги на бирже — это труд, и труд довольно тяжелый. Успех придет к упорным людям, которые готовы учиться и трудиться. Если же вы ищете легкий способ заколачивать сотни тысяч рублей в месяц, то лучше закройте этот сайт. «Волшебных таблеток» у меня нет.

Хотелось бы заострить внимание на управлении личными финансами. Многие новички допускают одну и ту же ошибку — они сразу кладут на брокерский счет весь свой капитал, а это чревато его потерей. Еще одна ошибка начинающих: забирать всю прибыль от биржи и тратить ее. Один из главных плюсов торгов — это возможность со временем увеличивать свой доход за счет реинвестирования. Например, если вы получили дивидендов на 10 000 рублей, вложите пять в свой портфель, увеличьте свой капитал. Если вы не реинвестируете, то вы теряете возможность в будущем получать прибыль в разы больше, чем сейчас. Так, несколько лет вкладывания половины дохода от инвестиций в свой инвестиционный портфель позволят вам выйти на вполне приличный пассивный заработок, сравнимый с небольшой зарплатой.

Обязательно ведите записи! Вам может показаться, что вы легко запомните все свои операции и их результат, но это не так. Записи помогут вам анализировать свои успехи и неудачи. Только так вы сможете корректировать стратегию, когда в том возникнет необходимость. Можно вести записи в программах типа Excel или Numbers, а можно по старинке писать свои операции в тетрадке.

Выводы

Надеюсь, после прочтения этой статьи вы получили реалистичное представление о торгах на бирже без завышенных ожиданий. Действительно, через трейдинг и инвестиции можно сформировать отличный источник дохода, но не стоит рассчитывать, что вы с первого же месяца сможете бросить свою основную работу и жить только на прибыль от торгов.

Понравилась ли вам эта статья? Нашли ли вы для себя новую и полезную информацию? Если да, поделитесь ею с друзьями в соцсетях — это лучшая благодарность.

Предыдущая запись
Быки и медведи на фондовой бирже: кто лучше
Следующая запись
Все о NASDAQ: история, особенности работы, торги из России
Меню